Ash, Serena, Lem y Clem se encuentran asistiendo al Festival Gourgeist, donde todo el mundo se disfraza con disfraces de Pokémon. Naturalmente, nuestros héroes quieren unirse a la diversión. Mientras tanto, el Team Rocket, también disfrazados, reciben una invitación para ir al castillo del Conde Pumpka. Su príncipe Pumpkaboo tiene mucho interés por el Pumpkaboo de Jessie. Jessie aprovecha la oportunidad y le dice al conde que unos terribles villanos le han robado su Pikachu, a saber, nuestros héroes.  Sugiere que podría intercambiar su Pumpkaboo con el conde si él le ayuda a rescatar a Pikachu. El mayordomo del conde se enfrenta a Ash y a los demás, exigiendo que devuelvan a Pikachu a su legítima Entrenadora, pero debido a que Pikachu lleva puesto un disfraz de Psyduck y Chespin va vestido de Pikachu, termina llevándose a Chespin, por error. De vuelta en el castillo, Jessie reacia, accede al intercambio, pero cuando está todo hecho, el Pumpkaboo de Jessie evoluciona a Gourgeist y, de repente, el príncipe Pumpkaboo ya no está interesado. Jessie recupera su Gourgeist, el Team Rocket queda expuesto y pronto es enviado a despegar de nuevo. Chespin y Lem se reúnen y bien está lo que bien acaba.